Nielsen annuncia la vendita delle attività di global connect ad advent international per 2,7 miliardi di dollari

Advent, in collaborazione con l'ex CEO di TransUnion Jim Peck, accelererà la trasformazione di Nielsen Global Connect e ne sosterrà la continua innovazione nella misurazione dei consumatori e del mercato.

Nielsen terrà una teleconferenza per discutere gli annunci odierni e i risultati finanziari del terzo trimestre 2020 alle ore 8:00 (ora orientale degli Stati Uniti) di lunedì 2 novembre 2020.

NEW YORK e BOSTON, 1 novembre 2020 - Nielsen Holdings plc ("Nielsen") (NYSE: NLSN) ha annunciato oggi di aver firmato un accordo definitivo in base al quale affiliati di Advent International ("Advent"), uno dei maggiori e più esperti investitori globali di private equity, in collaborazione con James "Jim" Peck, ex amministratore delegato di TransUnion, acquisiranno le attività di Nielsen Global Connect per 2,7 miliardi di dollari (soggetti a capitale circolante, liquidità, voci di debito e altri aggiustamenti consueti). Nielsen riceverà anche dei warrant sulla nuova società, esercitabili in determinate circostanze. Al termine della transazione, Nielsen Global Connect sarà una società privata con la flessibilità necessaria per continuare a investire nello sviluppo e nella diffusione di prodotti e soluzioni di misurazione all'avanguardia. La transazione è stata approvata all'unanimità dal Consiglio di amministrazione di Nielsen. 

"È una vittoria sia per Nielsen Global Connect che per Nielsen (RemainCo), oltre che per i nostri azionisti", ha dichiarato David Kenny, Chief Executive Officer di Nielsen. "La vendita di questa attività ad Advent produrrà un valore sostanziale prima di quanto previsto attraverso il previsto spin-off e crea certezza per tutte le parti interessate. Il ricavato della vendita consentirà a Nielsen di ridurre significativamente il debito, garantendo una maggiore flessibilità finanziaria per attuare la nostra strategia di crescita ed espandere il nostro ruolo nel mercato globale dei media. Allo stesso tempo, siamo entusiasti di questa opportunità per Nielsen Global Connect e crediamo che il passaggio a società privata permetterà all'azienda di accelerare la sua trasformazione e di rafforzare la sua posizione di leader di mercato. Con il supporto delle risorse e dell'esperienza di Advent, crediamo che la nuova società creerà e definirà il prossimo secolo di misurazione dei consumatori e del mercato. Ringraziamo l'intero team di Nielsen Global Connect per la sua preziosa collaborazione e ci auguriamo di continuare a lavorare con loro anche in futuro".

Kenny ha aggiunto: "Tutto l'ottimo lavoro svolto da molti per perseguire lo spin-off consentirà a entrambe le aziende di prosperare come società autonome e ci permetterà di eseguire una transazione senza problemi". Siamo grati per tutto questo impegno".

"Nielsen Global Connect è il gold standard nella misurazione del retail, con intuizioni eccezionali e una copertura e una scala senza pari dei mercati globali CPG e retail", ha dichiarato Peck. "Poiché i clienti si trovano ad affrontare un mercato in rapida evoluzione, riconosciamo che si aspettano molto da Nielsen Global Connect che li aiuti a soddisfare queste nuove esigenze e che si basi sulla sua piattaforma principale esistente e su altre capacità di misurazione del retail. Intendiamo collaborare con David Rawlinson e con il talentuoso team di gestione per accelerare la fornitura di nuove funzionalità e per continuare la trasformazione in corso per costruire una cultura innovativa e ad alte prestazioni, fortemente focalizzata sulla fornitura di valore ai clienti di tutto il mondo." 

"Advent è entusiasta di collaborare con Jim per guidare questa prossima fase di crescita di Nielsen Global Connect", ha dichiarato Chris Egan, Managing Partner di Advent. "Advent ha investito in società di dati e servizi informativi per quasi tre decenni e all'inizio di quest'anno abbiamo collaborato con Jim per identificare un business interessante nel settore in cui possiamo applicare la nostra esperienza e le nostre risorse combinate per creare valore. Vediamo un enorme potenziale per costruire sulla piattaforma all'avanguardia di Global Connect, attingendo alla nostra impronta globale e alla nostra forza operativa per scalare ulteriormente l'azienda e far avanzare la sua leadership nei mercati consolidati ed emergenti."

David Rawlinson rimarrà CEO di Nielsen Global Connect fino alla chiusura della transazione e si prevede che farà parte del team di leadership della futura società. Al termine della transazione, Peck sarà coinvolto nelle attività strategiche e operative quotidiane dell'azienda, che avrà sede a Chicago, IL. All'inizio del 2021, l'attività Global Connect sarà rinominata NielsenIQ.

Nielsen concederà a Nielsen Global Connect una licenza per l'uso del marchio "Nielsen" e di altri marchi Nielsen per 20 anni dopo il closing. Inoltre, Nielsen e Advent stipuleranno accordi in base ai quali, tra l'altro, Nielsen e Advent si forniranno reciprocamente alcuni servizi transitori per periodi fino a 24 mesi dopo la chiusura, si concederanno reciprocamente licenze per alcuni dati e servizi corrispondenti relativi a tali dati per periodi fino a cinque anni dopo la chiusura e si concederanno reciprocamente licenze per l'utilizzo di alcuni brevetti.    

Nielsen Global Connect fornisce ai produttori di beni di consumo confezionati e ai rivenditori al dettaglio informazioni utili e un quadro completo del mercato, complesso e mutevole, di cui i marchi hanno bisogno per innovare e far crescere il proprio business. L'azienda offre dati e costruisce strumenti che utilizzano modelli predittivi per trasformare le osservazioni del mercato in decisioni aziendali e soluzioni vincenti. Questi dati e approfondimenti forniscono la base essenziale che rende possibili i mercati nel mondo del commercio in rapida evoluzione.

Nielsen prevede di utilizzare i proventi netti della transazione principalmente per ridurre il debito e per scopi aziendali generali. Su base proforma per la transazione, Nielsen prevede che la leva finanziaria netta a fine 2020 sarà di circa 4X. La transazione è soggetta all'approvazione degli azionisti di Nielsen, alle approvazioni normative, alla consultazione con il consiglio di fabbrica e ad altre condizioni di chiusura abituali; si prevede che si chiuda nel secondo trimestre del 2021.

J.P. Morgan Securities LLC e Guggenheim Securities, LLC sono consulenti finanziari di Nielsen, mentre Wachtell, Lipton, Rosen & Katz, Clifford Chance LLP, DLA Piper e Baker McKenzie sono consulenti legali di Nielsen. Ropes & Gray LLP e Weil, Gotshal & Manges LLP sono i consulenti legali di Advent, mentre BofA Securities è il principale consulente finanziario, con Deutsche Bank Securities Inc., RBC Capital Markets e UBS Investment Bank. Il finanziamento della transazione è stato organizzato e fornito da Bank of America, UBS Investment Bank, Barclays, Deutsche Bank AG New York, HSBC, RBC Capital Markets, MUFG e Wells Fargo.

Nielsen terrà una teleconferenza per discutere gli annunci odierni e i risultati finanziari del terzo trimestre 2020 alle ore 8:00 (ora orientale degli Stati Uniti) di lunedì 2 novembre 2020. Questa teleconferenza sostituirà la teleconferenza precedentemente annunciata prevista per giovedì 5 novembre 2020. Gli interessati sono invitati ad ascoltare il webcast, poiché i tempi di attesa per la teleconferenza potrebbero essere più lunghi del normale. Il webcast è disponibile sul sito web di Nielsen dedicato alle relazioni con gli investitori all'indirizzo https://nielsen.com/investors. Negli Stati Uniti, gli ascoltatori possono accedere alla chiamata anche componendo il numero 1+833-502-0473. Chi chiama al di fuori degli Stati Uniti può comporre il numero 1+236-714-2183. Per accedere a questa chiamata è necessario l'ID della conferenza, che è 2671835.

Una replica dell'evento sarà disponibile sul sito web di Nielsen dedicato alle relazioni con gli investitori, https://nielsen.com/investors, dalle 11:00 ora orientale del 2 novembre 2020 alle 23:59 ora orientale del 9 novembre 2020. È possibile accedere al replay dagli Stati Uniti componendo il numero +1-800-585-8367. Gli altri utenti possono accedere al replay al numero +1-416-621-4642. Il codice di accesso alla replica è 2671835.

Nielsen Holdings plc (NYSE: NLSN) è un'azienda globale di misurazione e analisi dei dati che fornisce la visione più completa e affidabile disponibile dei consumatori e dei mercati di tutto il mondo. Nielsen è suddivisa in due unità di business. Nielsen Global Media fornisce ai settori dei media e della pubblicità metriche imparziali e affidabili che creano una comprensione condivisa del settore, necessaria per il funzionamento dei mercati. Nielsen Global Connect fornisce ai produttori di beni di consumo confezionati e ai dettaglianti informazioni e approfondimenti accurati e attuabili e un quadro completo del mercato complesso e mutevole di cui le aziende hanno bisogno per innovare e crescere. Il nostro approccio combina i dati proprietari di Nielsen con altre fonti di dati per aiutare i clienti di tutto il mondo a capire cosa sta accadendo ora, cosa accadrà in futuro e come agire al meglio sulla base di queste conoscenze. Nielsen, società del gruppo S&P 500, è presente in oltre 90 Paesi e copre più del 90% della popolazione mondiale. Per ulteriori informazioni, visitare il sito www.nielsen.com. 

Di tanto in tanto, Nielsen può utilizzare il proprio sito web e i propri canali social come mezzi di diffusione di informazioni aziendali rilevanti. Le informazioni finanziarie e altre informazioni rilevanti relative alla società vengono regolarmente pubblicate e sono accessibili sul nostro sito web all'indirizzo https://develop.nielsen.com/investors e sul nostro account Twitter all'indirizzo https://twitter.com/Nielsen. 

Fondata nel 1984, Advent International è uno dei maggiori e più esperti investitori globali di private equity. L'azienda ha investito in oltre 350 operazioni di private equity in 41 Paesi e, al 30 giugno 2020, aveva 58,4 miliardi di dollari di asset in gestione. Con 15 uffici in 12 Paesi, Advent ha creato un team integrato a livello globale di oltre 200 professionisti degli investimenti in Nord America, Europa, America Latina e Asia. L'azienda si concentra sugli investimenti in cinque settori chiave, tra cui servizi commerciali e finanziari, assistenza sanitaria, industria, commercio al dettaglio, beni di consumo e tempo libero e tecnologia. Dopo 35 anni dedicati agli investimenti internazionali, Advent rimane impegnata a collaborare con i team di gestione per garantire una crescita sostenuta dei ricavi e degli utili delle società in portafoglio.

Per maggiori informazioni, visitate il sito www.adventinternational.com o LinkedIn: www.linkedin.com/company/advent-international 

La presente comunicazione contiene informazioni che potrebbero costituire dichiarazioni previsionali ai sensi della disposizione di salvaguardia prevista dal Private Securities Litigation Reform Act del 1995.  Tali dichiarazioni includono quelle sopra riportate relative alla proposta di vendita da parte di Nielsen della sua attività Global Connect a una consociata di Advent International Corporation (la "transazione proposta"), nonché quelle che possono essere identificate da termini quali "sarà", "intende", "prevede", "anticipa", "dovrebbe", "potrebbe" ed espressioni simili.  Tali dichiarazioni sono soggette a rischi e incertezze e i risultati e gli eventi effettivi potrebbero differire sostanzialmente da quelli attualmente previsti.  I fattori che potrebbero determinare tali differenze includono, a titolo esemplificativo ma non esaustivo, i rischi relativi alla pandemia di COVID-19 sull'economia globale e sui mercati finanziari, le incertezze relative all'impatto della pandemia di COVID-19 sull'attività di Nielsen, i tempi, l'ottenimento e i termini e le condizioni di eventuali approvazioni governative o normative richieste per l'operazione proposta che potrebbero ridurre i benefici previsti o indurre le parti ad abbandonare l'operazione proposta, il verificarsi di qualsiasi evento, cambiamento o altra circostanza che potrebbe dare luogo alla risoluzione del contratto di acquisto di azioni stipulato ai sensi dell'operazione proposta (il "Contratto"), la possibilità che gli azionisti di Nielsen non approvano la stipula del Contratto, il rischio che le parti del Contratto non siano in grado di soddisfare le condizioni dell'operazione proposta in modo tempestivo o del tutto, i rischi relativi all'interruzione del tempo dedicato alla gestione delle operazioni aziendali in corso a causa dell'operazione proposta, il rischio che qualsiasi annuncio relativo all'operazione proposta possa avere effetti negativi sul prezzo di mercato delle azioni ordinarie di Nielsen, il rischio di costi o spese imprevisti derivanti dall'operazione proposta, il rischio di contenziosi relativi all'operazione proposta, il rischio che l'operazione proposta e il suo annuncio possano avere un effetto negativo sulla capacità di Nielsen di mantenere i clienti e di trattenere e assumere personale chiave e mantenere i rapporti con i clienti, i fornitori, i dipendenti e altri rapporti commerciali, nonché sui suoi risultati operativi e sull'attività in generale, il rischio che l'operazione proposta in corso possa distrarre il management di Nielsen, le condizioni dei mercati in cui Nielsen opera, il comportamento di clienti, fornitori e concorrenti, gli sviluppi tecnologici, nonché le norme legali e regolamentari che influenzano l'attività di Nielsen e altri fattori di rischio specifici descritti nei nostri documenti e materiali informativi, disponibili su https://develop.nielsen.com/investors, come i nostri rapporti 10-K, 10-Q e 8-K depositati presso la Securities and Exchange Commission. Si prega di consultare tali documenti per una comprensione più completa di tali rischi e incertezze.  Questo elenco di fattori non intende essere esaustivo. Tali dichiarazioni previsionali sono valide solo alla data della presente comunicazione e non ci assumiamo alcun obbligo di aggiornare alcuna dichiarazione previsionale scritta o orale fatta da noi o per nostro conto a seguito di nuove informazioni, eventi futuri o altri fattori, salvo quanto richiesto dalla legge.

La presente comunicazione riguarda la proposta di transazione che coinvolge Nielsen. In relazione alla transazione proposta, Nielsen depositerà il materiale pertinente presso la U.S. Securities and Exchange Commission (la "SEC"), compresa la dichiarazione di delega di Nielsen sull'Allegato 14A (il "Proxy Statement"). La presente comunicazione non sostituisce il Proxy Statement o qualsiasi altro documento che Nielsen potrebbe depositare presso la SEC e inviare ai propri azionisti in relazione alla transazione proposta. L'operazione sarà sottoposta alla valutazione degli azionisti di Nielsen. Prima di prendere qualsiasi decisione di voto, gli azionisti di Nielsen sono invitati a leggere tutti i documenti pertinenti depositati o da depositare presso la SEC, compreso il Proxy Statement, nonché qualsiasi emendamento o supplemento a tali documenti, quando saranno disponibili, poiché conterranno importanti informazioni sulla transazione proposta.

Gli azionisti di Nielsen potranno ottenere gratuitamente una copia della dichiarazione di delega e di altri documenti contenenti informazioni su Nielsen sul sito web della SEC(www.sec.gov). Copie della dichiarazione di delega e dei documenti depositati presso la SEC che saranno incorporati per riferimento in essa possono essere ottenute gratuitamente anche inviando una richiesta a Nielsen Holdings plc, 85 Broad Street, New York, NY 10004, Attention: Corporate Secretary; telefono (646) 654-5000, o sul sito web di Nielsen, www.nielsen.com.  

Nielsen e alcuni dei suoi direttori, funzionari esecutivi e dipendenti possono essere considerati partecipanti alla sollecitazione di deleghe in relazione alla transazione. Le informazioni relative ai direttori e ai funzionari esecutivi di Nielsen sono disponibili nella dichiarazione di delega definitiva di Nielsen per l'assemblea annuale del 2020, depositata presso la SEC il 1° aprile 2020, e nella relazione corrente di Nielsen sul modulo 8-K, depositata presso la SEC il 30 aprile 2020. Altre informazioni sui partecipanti alla sollecitazione di deleghe e una descrizione dei loro interessi diretti e indiretti, in base ai titoli posseduti o in altro modo, saranno contenute nel Proxy Statement e in altri materiali rilevanti che saranno depositati presso la SEC in relazione all'operazione proposta, non appena saranno disponibili. È possibile ottenere copie gratuite del presente documento e di tali altri materiali come descritto nel paragrafo precedente.

Nielsen

Relazioni con gli investitori: Sara Gubins, +1 646 654 8153, sara.gubins@nielsen.com 

Relazioni con i media: Fernanda Paredes, +1 917 291 1196, fernanda.paredes@nielsen.com

Avvento Internazionale

Kerry Golds o Anna Epstein, Finsbury, Tel: +1 646 805 2000, Adventinternational-US@finsbury.com